Générer des revenus avec des ETFs : de la croissance au flux de trésorerie

À mesure que les investisseurs approchent de la retraite ou cherchent à compléter leurs revenus, l'accent se déplace souvent du gain en capital vers la génération de flux de trésorerie stables. Les ETFs offrent plusieurs stratégies efficaces pour créer des sources de revenus sans sacrifier les avantages de la diversification et du coût qui en font des véhicules d'investissement attrayants.

ETFs à dividendes : revenu des marchés actions

Les ETFs à dividendes se concentrent sur les entreprises ayant un historique de paiements de dividendes constants ou croissants, fournissant un revenu régulier tout en maintenant une exposition aux marchés actions.

Types d'ETFs à dividendes :

• ETFs à dividendes à haut rendement : ciblent des entreprises offrant des rendements de dividendes supérieurs à la moyenne, souvent dans des secteurs comme les services publics, les télécommunications et les produits de consommation courante.
• ETFs à dividendes croissants : se concentrent sur les entreprises ayant un historique d'augmentation constante de leurs dividendes au fil du temps, généralement indiquant une solidité financière et des ratios de distribution durables.

Exemple concret : Un client Saxo Banque investissant 100 000 € dans un ETF à dividendes élevés européens avec un rendement de 4% pourrait générer environ 4 000 € de revenu annuel tout en maintenant un potentiel d'appréciation de son capital. Contrairement aux actions à dividendes, l'ETF offre une diversification parmi des dizaines ou centaines d'entreprises payant des dividendes.

ETFs obligataires : blocs de construction de revenu fixe

Les ETFs obligataires détiennent des portefeuilles d'obligations, fournissant des paiements d'intérêts réguliers distribués mensuellement aux investisseurs.

Catégories clés d'ETFs obligataires pour générer un revenu :

• ETFs d'obligations d'État : offrent des rendements plus faibles mais une sécurité plus importante, les rendant adaptés aux investisseurs dits conservateurs qui cherchent à générer un revenu supplémentaire.
• ETFs d'obligations d'entreprises : offrent des rendements plus élevés en échange d'un risque de crédit plus important, avec des options allant des obligations "Investment grade" aux obligations à haut rendement.
• ETFs d'obligations mixtes : combinent obligations d'État et d'entreprises, offrant une approche équilibrée du revenu fixe.

Exemple concret : Un retraité cherchant obtenir un revenu mensuel supplémentaire pourrait investir dans un ETF d'obligations d'entreprises qui distribue des paiements d'intérêts chaque mois. Contrairement aux obligations individuelles, qui paient généralement des intérêts au semestre, ces ETFs fournissent des distributions plus fréquentes en détenant des obligations avec des calendriers de paiement échelonnés.

ETFs de Real Estate Investment Trust (REITs) : revenu immobilier sans gestion de propriété

Les ETFs de REITs investissent dans des entreprises qui possèdent, exploitent ou financent des biens immobiliers générant du revenu à travers divers secteurs comme le résidentiel, commercial, santé et centres de données.

Avantage du revenu : Les REITs doivent distribuer au moins 90% de leur revenu imposable aux actionnaires, résultant en des rendements souvent supérieurs à de nombreux autres investissements en actions.

Exemple concret : Un investisseur cherchant une exposition à l'immobilier sans les complexités de la propriété directe pourrait investir dans un ETF de REITs générant un rendement de 3 à 5% annuellement. Cela fournit un revenu régulier dérivé des loyers et baux de propriété à travers un portefeuille diversifié d'actifs immobiliers.

ETFs d'actions privilégiées : instruments hybrides de revenu

Les ETFs d'actions privilégiées investissent dans des actions privilégiées, qui combinent des caractéristiques à la fois des actions et des obligations, offrant typiquement des rendements plus élevés que les actions ordinaires ou les obligations d'entreprises.

Caractéristiques de revenu : Les actions privilégiées paient des dividendes fixes qui doivent être versés avant les dividendes d'actions ordinaires, fournissant un revenu plus fiable que les actions ordinaires mais avec un potentiel de croissance de dividendes moindre.

Exemple concret : Un investisseur axé sur le revenu pourrait allouer une partie de son portefeuille à un ETF d'actions privilégiées générant un rendement de 4 à 6%, créant un complément à rendement plus élevé aux obligations traditionnelles.

Créer un portefeuille d'ETFs axé sur le revenu

Pour les investisseurs qui ajuste leur objectif financier en passant de croissance à génération de revenu, ils peuvent considérer la création d'un portefeuille de revenus diversifiés :

• Revenu de base (50-60%) : ETFs d'obligations mixtes et ETFs à dividendes croissants fournissent un revenu stable et fiable avec une certaine protection contre l'inflation.
• Amplificateurs de rendement (20-30%) : Options à rendement plus élevé comme ETFs d'obligations à haut rendement, ETFs de REITs et ETFs d'actions privilégiées pour augmenter le rendement global du portefeuille.
• Composant de croissance (10-20%) : ETFs actions de marché général pour maintenir un certain potentiel de croissance et contrer l'inflation avec le temps.

Considérations pratiques :

• Fréquence de distribution : Vérifiez si les ETFs paient des distributions mensuelles, trimestrielles ou annuelles en fonction de vos besoins de flux de trésorerie.
• Efficacité fiscale : Envisagez de détenir des ETFs qui génèrent des revenus dans des comptes fiscalement avantageux lorsque cela est possible.
• Perspective de rendement total : Souvenez-vous que le revenu n'est qu'une composante du rendement global ; la stabilité du capital initial est importante pour un revenu durable.

En combinant les différents types de ETFs générateurs de revenu de manière réfléchie, les investisseurs peuvent créer des portefeuilles diversifiés offrant un flux de trésorerie régulier tout en maintenant le potentiel de croissance et de protection contre l'inflation.