ما هو التحليل الفني؟

التحليل الفني هو مفهوم يعيش به العديد من المتداولين الماليين ، باستخدام البيانات التاريخية لتأطير ظروف التداول الحالية وتحركات الأسعار المستقبلية. سيستخدم المتداولون الذين يعتمدون على التحليل الفني لبناء صورة للتداول المحتمل المؤشرات المتراكبة على الرسوم البيانية لتحديد نقاط الدخول والخروج المحتملة. 

لكن لا يوجد مؤشر فني مضمون بنسبة 100٪. إشارات التداول ليست دقيقة كل دقيقة من كل يوم. ومع ذلك ، يحب العديد من المتداولين استخدام المؤشرات الفنية لتحديد الأنماط في الأسواق المالية - والتي يتم تكرار العديد منها على أساس منتظم. هذه هي الأنماط التي يستخدمها متداولو التحليل الفني للتنبؤ بتحركات الأسعار المستقبلية. 

كيف يمكن تطبيق التحليل الفني؟ 

من الممكن استخدام التحليل الفني للبحث عن تحركات الأسعار الأكثر احتمالا لأي ورقة مالية مدرجة ، بشرط أن يكون لديها بيانات تداول تاريخية. هذا يجلب جميع أنواع الأدوات في الاعتبار، بما في ذلك الأسهم والفوركس (اختصار لتداول العملات الأجنبية) والسلع والعقود الآجلة والعديد من الأوراق المالية الأخرى التي تتأثر بقوى السوق التقليدية للعرض والطلب. 

ومع ذلك ، فإن الأنماط المتكررة التي تلتقطها المؤشرات الفنية توجد بشكل شائع في الأسواق الأكثر سيولة ، بما في ذلك الفوركس والسلع. مع أحجام تداول لا مثيل لها في الفوركس ، فلا عجب لماذا يركز معظم المتداولين اليوميين فقط على العملات الأجنبية. 

مع جميع أنواع التحليل الفني ، يستخدم المتداولون الرسوم البيانية للأسعار لتوقع تحركات الأسعار المستقبلية بدقة. يمكن أن تكون الأطر الزمنية للرسوم البيانية المحددة منتظمة مثل كل دقيقة أو متفرقة كما هو الحال سنويا ، على الرغم من أن العديد من المتداولين اليوميين الذين يعتمدون على المؤشرات الفنية سيستخدمون أي شيء من خمس دقائق إلى الأطر الزمنية اليومية للعمل معها. 

كيف يختلف التحليل الفني عن التحليل الأساسي 

الفرق الأول بين التحليل الفني والأساسي هو أن الأخير يركز فقط على "القيمة الحقيقية" للأصل. ينظر التحليل الفني إلى ما هو أبعد من "الضوضاء" الخارجية خارج الأسواق ويشجع المتداولين على الاعتماد حصريا على البيانات. 

من الأفضل أيضا استخدام التحليل الفني لأولئك الذين يتداولون في أطر زمنية قصيرة الأجل. عندما نقول المدى القصير، فإننا نعني ذلك حقا. يمكن أن تكون بضع دقائق أو ساعات فقط ، بدلا من الأيام أو الأشهر أو حتى السنوات التي تنطوي عليها معظم الصفقات التي يدعمها التحليل الأساسي. 

من خلال التحليل الأساسي، يتطلع معظم المتداولين الذين يستخدمون هذا النهج إلى العثور على الأصول المقومة بأقل من قيمتها الحقيقية أو مبالغ فيها، ووضع الصفقات على أمل أن يعود السعر إلى قيمته الحقيقية بمرور الوقت. وفي الوقت نفسه ، يتم تقديم التحليل الفني بشكل أفضل من قبل المتداولين اليوميين الذين يفتحون ويغلقون مراكز متعددة على أصل في نفس اليوم ، مستفيدين من الأنماط المتكررة في السوق. 

بينما ينظر التحليل الفني حصريا إلى تحركات الأسعار وسيكولوجية السوق، فإن التحليل الأساسي يقيم المعلومات الخارجية بما في ذلك النظرة الاقتصادية الأوسع للصناعة ذات الصلة وأداء المنافسين واتجاهات الصناعة الأخرى. 

باختصار، يتبنى التحليل الفني نهجا استرجاعيا للتداول، معتقدا أن الماضي يوجه المستقبل. وفي الوقت نفسه، يتخذ التحليل الأساسي نهجا أكثر توازنا، حيث يستشرف التوقعات المالية، مع الأخذ في الاعتبار أخبار الصناعة والإعلانات والتحليلات الأخيرة. 

فهم تداول الشموع 

مخططات الشموع اليابانية هي أكثر أنواع الرسوم البيانية شيوعا المستخدمة في التحليل الفني. الشموع هي الأصول الخطية المستخدمة للإشارة إلى حركة سعر الأداة خلال إطار زمني محدد. على سبيل المثال ، عند استخدام الرسم البياني للساعة ، توضح كل شمعة معروضة حركة السعر في السوق لكل ساعة. وبالمثل ، ستعرض الرسوم البيانية لمدة دقيقة واحدة الشموع اليابانية التي توضح حركة السعر في السوق كل 60 ثانية. 

يتم "تشكيل" الشموع اليابانية على الرسم البياني بناء على حركة السعر. يتم استخدام الجزء العلوي من الشمعة للإشارة إلى أعلى سعر تم تداول الأصل خلال الإطار الزمني المحدد. تشير أدنى نقطة في الشمعة إلى أدنى سعر تم تداول الأصل خلال نفس الفترة. 

كل شمعة لها "جسم". هذا هو الجزء السميك الذي يكون إما أخضر (صعودي) أو أحمر (هبوطي). تم تصميم الجسم لتكرار سعر الفتح والإغلاق للأصل خلال الإطار الزمني المحدد. اللون الأخضر هو بشكل عام اللون الموحد للشموع التي تعرض حركة سعرية إيجابية للأصل ، بينما الأحمر هو اللون الموحد للشموع التي تظهر انخفاضا في قيمة الأصل خلال فترة محددة. ومع ذلك ، فإن اختيار اللون هو قرار تعسفي. اعتمادا على اختيارك لبرنامج التداول ، قد تكون الشموع بيضاء وسوداء بدلا من ذلك ، أو حتى زرقاء وصفراء. في كلتا الحالتين ، يعد تداول الشموع اليابانية أحد أسرع الطرق لفهم ما إذا كان السعر قد أغلق أعلى أو أقل في نهاية إطار زمني محدد. 

يعتقد بعض متداولي التجزئة أن الشموع تخبر الصورة الأكبر للأصل من الرسم البياني الخطي أو الشريطي الأساسي. ذلك لأن الشمعة تظهر أعلى وأدنى سعر للأصل خلال إطار زمني محدد لعرض تقلباته الأخيرة. 

مؤشرات التحليل الفني الأكثر شيوعا 

إذا كنت قد بدأت للتو في التداول المالي وترغب في معرفة المزيد عن التحليل الفني ، فتابع القراءة بينما نستكشف بعض المؤشرات الفنية الشائعة التي يستخدمها متداولو التجزئة لتفسير الاتجاهات. 

مستويات الدعم والمقاومة 

الدعم والمقاومة هما من أهم نقاط السعر التي يمكن لأي متداول العثور عليها. تشير إلى السعر الذي يعتبره المشترون "قيمة" والسعر الذي يعتبره البائعون "قيمة". 

عادة ما يكون الدعم هو بداية الزخم الصعودي للأصل، في حين أن المقاومة هي بشكل عام بداية الزخم الهبوطي للأصل. بعض المتداولين اليوميين يتطلعون ببساطة إلى التداول عندما يقترب الأصل من سعر الدعم أو المقاومة والتصرف وفقا لذلك. 

زخم الاتجاه 

إذا كنت متداولا يحب متابعة اتجاهات السوق ، فستحتاج إلى مؤشر فني يمكنك من قياس قوة الاتجاه. هناك عدد قليل من المؤشرات الشائعة للزخم. معدل التغيير (ROC) هو مؤشر مفيد يوضح بالتفصيل مقدار تغير سعر أحد الأصول في إطار زمني محدد. ابتكر ويلز وايلدر ، أحد رواد التحليل الفني في القرن العشرين ، مؤشر القوة النسبية (RSI) كمؤشر زخم. يقارن تغير السعر الحالي بتغيرات الأسعار الأخيرة الأخرى للأصل. كلما ارتفعت القراءة، زادت سرعة التغير في السعر - وبالتالي كان زخم السوق أكثر استدامة. 

هناك أيضا مؤشر تباعد تقارب المتوسط المتحرك (MACD) الذي يحظى بشعبية كبيرة اليوم من حيث الزخم. عندما ينتقل مؤشر MACD إلى المنطقة الإيجابية ، يكون الضوء الأخضر للمتداولين لشراء أصل لأن المتوسط المتحرك للسعر أكبر من المتوسطات الأقدم. وبالمثل ، عندما يتحرك بشكل سلبي ، يكون الضوء الأخضر للمتداولين لبيع (بيع على المكشوف) أصل. 

المتوسطات المتحركة البسيطة (SMAs) 

المتوسط المتحرك البسيط هو الإصدار الأساسي من المتوسط المتحرك وهو نقطة انطلاق للمتداولين المبتدئين قبل التخرج إلى مؤشر MACD. يضيف المتوسط المتحرك البسيط أسعار إغلاق الأصل خلال فترة محددة ويقسمها على عدد الدقائق أو الساعات أو الأيام أو الأشهر المطلوبة. 

لنفترض أنك تريد حساب المتوسط المتحرك البسيط لأحد الأصول على مدار 20 يوما. قم بإضافة سعر الإغلاق كل يوم، ثم قسمة المجموع النهائي على 20. لديك بعد ذلك متوسط سعر الإغلاق لآخر 20 يوما. من خلال رسم هذا كل يوم بمرور الوقت ، سيتحرك المتوسط البسيط مع السعر ويمكن استخدامه ، على سبيل المثال ، للتخلص من بعض ضجيج الحركات اليومية وإظهار الاتجاه الأساسي بشكل أفضل.