يمكنك الوصول إلى كل من منصات التداول من حساب واحد.
كيف يمكن أن يساعد Dollar Cost Averaging (DCA) أثناء تقلبات السوق
استراتيجيات التداول
مجموعة ساكسو
سواء وصلت الأسواق إلى مستويات قياسية جديدة أو تشهد انخفاضات حادة، غالبا ما يواجه المستثمرون قرارا صعبا - هل يجب عليك القفز الآن، أو انتظار تحسن الظروف، أو الانتظار لتراجع محتمل؟ الخوف من "الشراء في الوقت الخطأ" حقيقي ، لكن الجلوس على الهامش قد يعني فقدان النمو طويل الأجل. بدلا من محاولة تحديد توقيت السوق ، يمكن للمستثمرين اعتبار متوسط تكلفة الدولار (DCA) نهجاً مدروساً ومتسقاً.
ما هو متوسط تكلفة الدولار (DCA)؟
متوسط التكلفة بالدولار (DCA) هو استراتيجية استثمار حيث تقوم بتقسيم إجمالي مبلغ استثمارك إلى مساهمات منتظمة أصغر بمرور الوقت. بدلاً من استثمار مبلغ مقطوع دفعة واحدة، فإنك تستثمر نفس المبلغ الثابت بانتظام وفقاً لجدول زمني، بغض النظر عن تقلبات السوق.
من خلال الاستثمار المستمر، تعمل DCA على تخفيف تأثير تقلبات السوق. يتيح لك هذا النهج شراء أسهم كاملة، وشراء المزيد عندما تكون الأسعار منخفضة وأقل عندما تكون الأسعار مرتفعة، مما يؤدي إلى متوسط تكلفة متوازن.
كيف يعمل DCA؟
لفهم كيفية عمل DCA ، ضع في اعتبارك هذا المثال البسيط:
تخيل أن لديك 12,000 دولار أمريكي للاستثمار في أسهم أو صندوق متداول في البورصة (ETF).
بدلا من استثمار المبلغ بالكامل على الفور، قررت استثمار 1,000 دولار أمريكي كل شهر لمدة 12 شهرا.
نظرا لأنه يمكنك فقط شراء أسهم كاملة، يتم ترحيل أي نقد متبقي إلى الشهر التالي. إليك كيف يمكن أن يتطور الأمر:
| شهر | سعر السهم (بالدولار الأمريكي) | المبلغ المستثمر (بالدولار الأمريكي) | الأسهم المشتراة | النقد المتبقي (بالدولار الأمريكي) |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 100 | 1,000 | 10 | 0 |
| 2 | 95 | 1,000 | 10 | 50 |
| 3 | 90 | 1,050 | 11 | 40 |
| 4 | 105 | 1,040 | 9 | 95 |
| 5 | 110 | 1,095 | 9 | 105 |
| 6 | 100 | 1,095 | 10 | 95 |
| 7 | 98 | 1,095 | 11 | 13 |
| 8 | 95 | 1,013 | 10 | 63 |
| 9 | 90 | 1,063 | 11 | 53 |
| 10 | 85 | 1,053 | 12 | 33 |
| 11 | 88 | 1,033 | 11 | 45 |
| 12 | 92 | 1,045 | 11 | 43 |
ملخص:
- إجمالي الاستثمار = 12,000 دولار أمريكي
- إجمالي الأسهم المشتراة = 125 سهم (جميع الأسهم الكاملة)
- النقد المتبقي = 43 دولار أمريكي (مرحل)
- متوسط تكلفة السهم = 96.00 دولار أمريكي
إذا كنت قد استثمرت 12,000 دولار أمريكي بالكامل في بداية العام عندما كان سعر السهم 100 دولار أمريكي، لكنت اشتريت 120 سهما. ولكن باستخدام DCA (استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار)، اشتريت المزيد من الأسهم أثناء انخفاضات السوق وانتهى بك الأمر بامتلاك 125 سهمًا بمتوسط تكلفة أقل للسهم الواحد يبلغ 96.00 دولار أمريكي.
لماذا يجب على المستثمرين استخدام DCA؟
تقدم DCA (استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار) نهجًا منهجيًا للاستثمار في ظروف السوق المختلفة. إليك سبب عمله بشكل جيد:
- يقلل من اتخاذ القرارات العاطفية. من الصعب التنبؤ بقمم أو قيعان السوق. تزيل استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار (DCA) الضغط لتحقيق التوقيت المثالي. باتباع جدول زمني محدد، فإنك تتجنب الفخ العاطفي المتمثل في مطاردة الارتفاعات أو بيع القيعان.
- يقلل من خطر التوقيت السيئ. يقلل الاستثمار على فترات منتظمة من مخاطر وضع مبلغ كبير في السوق في لحظة غير مواتية، سواء كانت الأسواق في ذروتها أو في حالة انخفاض.
- يستفيد من انخفاضات السوق. عندما تنخفض الأسعار ، يشتري مبلغ استثمارك المنتظم المزيد من الأسهم ، مما يقلل من متوسط تكلفة السهم.
- يبني الانضباط والاتساق. يحول الاستثمار بانتظام الاستثمار إلى عادة، مما يساعدك على البقاء على المسار الصحيح لتحقيق أهدافك المالية طويلة الأجل.
متى يجب عليك استخدام DCA؟
يعمل DCA بشكل جيد في ظل ظروف السوق المختلفة ، مما يجعله ذا قيمة خاصة في السيناريوهات التالية:
- عندما تكون الأسواق في أعلى مستوياتها على الإطلاق. إذا كنت قلقا بشأن الشراء في الذروة ، فإن DCA يسمح لك بالاستثمار تدريجيا بدلا من استثمار كل الأموال دفعة واحدة.
- عندما تكون الأسواق متدهورة أو متقلبة. تمكنك DCA من الاستفادة من الأسعار المنخفضة ، مما قد يعزز العوائد عندما تنتعش الأسواق.
- عندما يكون لديك مبلغ مقطوع للاستثمار. يمكن أن يجعلك تقسيم المبلغ المقطوع إلى استثمارات أصغر ومتسقة تشعر براحة أكبر أثناء ظروف السوق غير المؤكدة.
DCA متعدد الاستخدامات ويمكن تطبيقه بشكل فعال على كل من الأسهم والصناديق المتداولة في البورصة، مما يتناسب بسلاسة مع محافظ استثمارية متنوعة.
إيجابيات وسلبيات DCA
مثل أي استراتيجية استثمارية ، تتمتع DCA بنقاط قوة وقيود:
فوائد DCA
- يقلل من مخاطر التوقيت السيئ عن طريق توزيع الاستثمارات بمرور الوقت.
- يقلل من التوتر عن طريق إزالة الحاجة إلى التنبؤ بتقلبات السوق قصيرة الأجل.
- يجعل الاستثمار أسهل خاصة أثناء ظروف السوق غير المؤكدة أو المتقلبة.
- يمكن أتمتتها من خلال تطبيقات ومنصات الاستثمار ، مما يؤدي إلى إنشاء نهج "اضبطها واتركها".
عيوب استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار (DCA)
- إذا ارتفعت الأسواق باستمرار ، فقد يؤدي استثمار مبلغ مقطوع مقدما إلى تحقيق عوائد أعلى.
- يتطلب الصبر ، حيث أن استثماراتك تدخل السوق تدريجيا فقط.
- إذا اتجه السوق إلى الصعود بشكل مطرد ، فعادة ما يتفوق الاستثمار بالمبلغ المقطوع على الاستثمار بمعدل ثابت (DCA).
كيف يقارن الاستثمار بمعدل ثابت (DCA) بالاستثمار بالمبلغ المقطوع
النقاش الشائع بين المستثمرين هو ما إذا كان يجب استثمار مبلغ مقطوع دفعة واحدة أو ترتيب الاستثمارات باستخدام الاستثمار بمعدل ثابت (DCA). تظهر الأبحاث أن الاستثمار بالمبلغ المقطوع غالبا ما يتفوق على الاستثمار بمعدل ثابت (DCA) في الأسواق التي تتجه نحو الارتفاع بشكل مطرد. ومع ذلك ، تتفوق DCA في إدارة المخاطر وعواطف المستثمرين. إذا كانت تقلبات السوق أو مخاوف التوقيت تجعلك قلقا ، فإن DCA يسمح لك بالمشاركة بثبات في نمو السوق مع تقليل التعرض للانكماش الكبير.
نصائح عملية لبدء استخدام DCA
- ضع جدولا زمنيا. حدد عدد مرات الاستثمار (على سبيل المثال ، شهريا أو نصف أسبوعي) ، والتزم بخطتك.
- اختر أداة استثمارية. الصناديق المتداولة في البورصة، صناديق المؤشرات، والأسهم الفردية تعمل بشكل جيد مع DCA. توفر الصناديق المتداولة في البورصة تنويعا إضافيا.
- قم بأتمتة مساهماتك. غالبًا ما تسمح منصات الوساطة بالاستثمارات المتكررة، مما يضمن الاتساق.
- التزم بالخطة. إن الحفاظ على استثمارات متسقة - حتى أثناء فترات الركود - يزيد من فعالية DCA.
قالات ذات صلة
استراتيجيات التداول
استراتيجيات التداول
استراتيجيات التداول
استراتيجيات التداول