Het belang van een gediversifieerde portefeuille

Dit concept wordt weergegeven in bovenstaande grafiek. Zoals je kunt zien, is het aandelenspecifieke risico in deze portefeuille metweinig verschillende aandelen hoog, maar daalt het naarmate je meer aandelen toevoegt.

Een gediversifieerde portefeuille komt dichter in de buurt van het zogeheten aandelenmarktrisico, wat neerkomt op het risico dat je zou hebben als je aandelen zou bezitten in alle beursgenoteerde bedrijven ter wereld. Kortom: hoe breder gediversifieerd de portefeuille, hoe lager het risico.

Beginnen met diversifiëren met aandelen

In onderstaande tabel hebben wij ter inspiratie de twee grootste bedrijven uit de belangrijkste sectoren in de VS en Europa uitgelicht:

Diversifieer je aandelenportefeuille met ETF's

Wanneer je opzoek bent naar een grondig gediversifieerde portefeuille, is de meest eenvoudige en kosteneffectieve manier een ETF met wereldwijde aandelen of obligaties. Een ETF staat voor een mandje aandelen of obligaties die gezamenlijk verhandeld worden als een beleggingsproduct. De meest populaire ETF's volgen de grootste aandelenindices wereldwijd. In Europa is de grootste ETF op basis van belegd vermogen in individuele aandelen de volgende:

Wereldwijde aandelenspreiding: iShares Core MSCI World UCITS ETF

o Saxo ticker: IWDA:xams;
o Bevat: 1.500 aandelen verspreid over 23 ontwikkelde markten;
o Totaal belegd vermogen: 72 miljard USD;
o Dividenden worden niet uitgekeerd maar fiscaal geherinvesteerd in de ETF;
o Jaarlijkse kosten bedragen 0,2%.

Voeg obligaties toe aan je portefeuille voor nog meer diversificatie

Een andere mogelijkheid om een portefeuille verder te diversifiëren is met behulp van obligatie ETF's. Deze ETF staat voor een mandje van (wereldwijde) obligaties. In Europa is de grootste obligatie ETF op basis van belegd vermogen in obligaties de volgende:

Wereldwijde obligatiespreiding: iShares Core Global Aggregate Bond UCITS ETF

o Saxo ticker: AGGH:xams;
o Bevat: ongeveer 14.300 obligaties in de belangrijkste ontwikkelde markten binnen staats-, bedrijfs- en hypotheekobligaties;
o Totaal belegd vermogen: 8,9 miljard USD;
o Dividenden worden niet uitgekeerd maar fiscaal geherinvesteerd in de ETF;
o Jaarlijkse kosten bedragen 0,1%.

Om verder in te gaan op het gerealiseerde rendement van de afgelopen jaren, staat hieronder een rendementsvergelijking in Amerikaanse dollars van de aandelen-ETF, obligatie-ETF en een portefeuille die voor 50% is belegd in beide ETF's. Hoewel de aandelen-ETF de beste resultaten heeft gerealiseerd, is er minder volatiliteit in de portefeuille die in beide ETF's is belegd. Obligaties hebben een minderpositieve reeks gehad door de historische stijging van de rente. De spreiding heeft er echter wel voor gezorgd dat de portefeuille beter in balans is.