Beperk uw verliezen en bescherm uw winsten

Wat is positieomvangbepaling en waarom zou ik het toepassen? 

Positieomvangbepaling verwijst naar het ideale aantal eenheden dat in een effect wordt belegd, gezien uw 1) rekeningrisico en 2) transactierisico. Hoewel veel beleggers de ordergrootte op willekeurige wijze bepalen, zal het bepalen van de juiste positieomvang u helpen om uw terugvalrisico te beperken als uw inzet zich ongunstig ontwikkelt en om uw winsten te optimaliseren als uw beleggingsidee werkelijkheid wordt. Beleggers zouden hun ideale positieomvang moeten bepalen met behulp van een weloverwogen en strategische methode – in plaats van dat de onderbuikde besluitvorming beïnvloedt. 

Hoe u uw ideale positieomvang bepaalt  

Rekeningrisico  

De eerste stap naar het toepassen van een geschikte positieomvangbepaling is het bepalen van uw rekeningrisico. Dit wordt doorgaans uitgedrukt als een percentage van uw totale rekeningwaarde (beschikbare contanten + belegd geld). Het is een vuistregel onder beleggers dat u nooit meer dan 2% van uw rekeningwaarde moet gebruiken, wat betekent dat u nooit meer dan 2% van uw rekeningwaarde risico laat lopen. 

Als u bijvoorbeeld een rekeningwaarde hebt van 100.000 USD (80.000 in contanten en 20.000 in effecten), zou u niet meer dan 2.000 USD moeten riskeren op een transactie.  

Als u strikt vasthoudt aan het toepassen van de 2%-regel, is het voordeel dat u tientallen achtereenvolgende transacties met 2% verlies zou moeten maken om al het geld op uw rekening te verliezen. 

Bedenk dat de 2%-regel slechts één manier is om uw rekeningrisico te bepalen. U kunt elk percentage kiezen waarbij u zich comfortabel voelt, zoals bijvoorbeeld 1%. Meer informatie over het bepalen van uw rekeningrisico met behulp van de 2%-regel vindt u hier.

Na het bepalen van het rekeningrisico moet u vaststellen waar u uw stop-loss plaatst voor de betreffende transactie. Als u in aandelen belegt, is het transactierisico de afstand tussen de instapkoers en de stop-losskoers.  

Als u bijvoorbeeld van plan bent om een aandeel Microsoft te kopen voor 250 USD en een stop-loss te plaatsen op 230 USD, is uw transactierisico 20 USD per aandeel. 

Een manier voor het bepalen van stop-lossniveaus is gebruikmaken van de Average True Range- methode , waarover u hier meer kunt lezen.

Ideale positieomvang 

De ideale positieomvang per transactie wordt berekend door het rekeningrisico te delen door de transactieomvang. In ons voorbeeld met Microsoft is dit gelijk aan 2.000 USD/20 USD = 100. Met andere woorden, gezien uw rekeningwaarde en stop-lossniveau kunt u 100 aandelen Microsoft kopen om er zeker van te zijn dat u niet meer dan 2% van uw totale kapitaal verliest.