ما هو علم نفس التداول ولماذا يهم؟

مقدمة: لماذا يلعب علم النفس دورا مركزيا في الاستثمار

يعتقد الكثير من الناس أن الاستثمار يتعلق في المقام الأول بالأرقام - تحليل الرسوم البيانية وتقارير الأرباح والتنبؤات. لكن في الواقع ، واحدة من أقوى القوى التي تقود قرارات الاستثمار هي العاطفة.

من الخوف والجشع إلى الثقة المفرطة وFOMO، تشكل حالتنا النفسية كيفية شراء الاستثمارات أو الاحتفاظ بها أو بيعها. تستكشف هذه المقالة مفهوم علم نفس التداول ، وسبب أهميته ، وكيف يمكن للمستثمرين فهم - وتعديل - عقليتهم بشكل أفضل لاتخاذ قرارات أكثر استنارة.

ما هو علم نفس التداول؟

يشير علم نفس التداول إلى الأنماط العاطفية والعقلية التي تؤثر على كيفية تصرف الناس في الأسواق المالية. غالبا ما تلعب المشاعر مثل الخوف والجشع والفخر والندم والثقة المفرطة دورا أكبر في قرارات الاستثمار مما يدركه العديد من المستثمرين.

يمكن أن تؤدي هذه الدوافع العاطفية إلى:

• الخروج من السوق مبكرا جدا بسبب الخوف
• التمسك بمركز خاسر على أمل الارتداد
• إجراء صفقات شديدة العدوانية خلال فترة الثقة المفرطة

حتى المشاعر الإيجابية - مثل الإثارة أو الثقة - يمكن أن تلقي بظلالها على الحكم إذا لم تتم إدارتها بعناية. إن إدراك كيفية ظهور هذه المشاعر هو الخطوة الأولى لبناء قدر أكبر من المرونة والانضباط كمستثمر.

كيف تؤثر العواطف على سلوك التداول

يمكن أن يساعدك فهم كيفية تأثير العواطف على اتخاذ القرار على تجنب بعض المزالق النفسية الأكثر شيوعا في الاستثمار:

• يمكن أن يؤدي الجشع إلى مطاردة الفرص المحفوفة بالمخاطر أو الاحتفاظ بالمراكز لفترة طويلة، متجاهلا علامات التحذير.
• غالبا ما يؤدي الخوف إلى البيع بالذعر أثناء فترات الركود أو تجنب الفرص الجيدة بسبب الخسائر السابقة.
• قد تؤدي الثقة المفرطة - خاصة بعد سلسلة من الانتصارات - إلى تحمل مخاطر زائدة.
• يمكن أن يؤدي الندم إلى تداول الانتقام ، حيث يتم اتخاذ القرارات في محاولة لاسترداد الخسائر عاطفيا وليس عقلانيا.
• يمكن أن يؤدي FOMO (الخوف من الضياع ) ، مدفوعا بضجيج السوق أو المقارنة الاجتماعية ، إلى شراء الأصول المبالغ في قيمتها في الأوقات غير المناسبة.

التحيزات الاستثمارية الشائعة التي يجب مراقبتها

بالإضافة إلى الاستجابات العاطفية ، يتأثر المستثمرون أيضا بالتحيزات المعرفية - الاختصارات العقلية أو الميول التي تشوه التفكير العقلاني:

• مغالطة المقامر. الاعتقاد بأن الانعكاس "مستحق" لأن النتيجة قد حدثت بشكل متكرر. على سبيل المثال ، بافتراض أن السهم المتعثر يجب أن ينتعش قريبا.
• تحيز التأكيد. البحث فقط عن المعلومات التي تدعم وجهات نظرك الحالية ، مع تجاهل الأدلة التي تثبت عكس ذلك.
• التحيز التمثيلي. توقع استمرار النتائج القوية لمجرد أنها حدثت في الماضي - مثل افتراض أن الأرباح الفصلية القوية ستستمر إلى أجل غير مسمى.
• تحيز الوضع الراهن. يفضل التمسك بالاستراتيجيات المألوفة ، حتى عندما تتغير الظروف بشكل كبير.

يعد التعرف على هذه التحيزات أمرا بالغ الأهمية لاتخاذ قرارات أكثر توازنا وموضوعية.

خمس خطوات لتعزيز سيكولوجية التداول الخاصة بك

1. تعرف على عواطفك وتحيزاتك

ابدأ بمراقبة ما تشعر به عند تسجيل الدخول إلى برنامج التداول الخاص بك. هل أنت هادئ أو فضولي أو قلق أو مندفع؟ هل تنجذب على الفور نحو أسهم معينة أو تحاول مطاردة أفضل الأسهم أداءً مؤخراً؟ الوعي الذاتي هو أساس الانضباط العاطفي.

2. إنشاء خطة استثمار مخصصة

توفر الخطة المكتوبة هيكلًا وتساعد على تقليل القرارات المدفوعة عاطفيا. يجب أن تحدد خطتك ما يلي:

• معايير الدخول والخروج
• أهداف المخاطرة / المكافأة
• أوامر وقف الخسارة
• توقعات ربح واقعية

قد تجد أيضا أنه من المفيد تضمين روتين ما قبل السوق أو تأكيد يساعد على تركيز عقليتك قبل التداول.

3. تنمية السمات الإيجابية: الصبر والقدرة على التكيف

يساعدك الصبر على البقاء متوافقا مع الأهداف طويلة المدى بدلا من الاستجابة للضوضاء قصيرة المدى. تضمن القدرة على التكيف أنه يمكنك تعديل استراتيجيتك عندما تتغير الظروف - دون التخلي عن انضباطك العام.

4. تعرف متى تبتعد

معرفة وقت خفض الخسائر أو جني الأرباح هو المفتاح. الخسائر ليست إخفاقات - إنها ردود فعل. وبالمثل ، يجب أن تكون سلسلة الانتصارات إشارة للبقاء متواضعًا وتجنب الإفراط في الثقة. في بعض الأحيان يكون أفضل قرار هو أخذ قسط من الراحة والتفكير والعودة برأس أكثر وضوحا.

5. احتفظ بدفتر يوميات تداول

يمكن أن يكشف تسجيل أفكارك وعواطفك ونتائجك بعد كل تداول عن أنماط متكررة. بمرور الوقت ، تصبح هذه أداة قوية لمعرفة ما ينجح - وما يميل إلى إخراجك عن المسار الصحيح.

كتب موصى بها في علم نفس التداول

بالنسبة لأولئك الذين يتطلعون إلى استكشاف هذا الموضوع بشكل أكبر ، إليك عنوانان يحظيان باحترام كبير:

• التداول في المنطقة بواسطة مارك دوغلاس. كلاسيكي يقرأ على نطاق واسع يستكشف كيف يؤثر الخوف والجشع على أداء التداول - وكيفية تطوير عقلية منضبطة ومتسقة.
• حاصل المستثمر بقلم جيك بيرنشتاين. يركز على كيفية تأثير الميول العاطفية والسلوكية على نتائج الاستثمار ، ويقدم استراتيجيات عملية لبناء عادات أفضل.

النقاط الرئيسية

• تؤثر العواطف على الاستثمار أكثر مما يدركه معظم الناس. تعد إدارة الخوف والجشع والندم والثقة المفرطة أمرا بالغ الأهمية للنجاح.
• يمكن أن تؤدي التحيزات مثل التحيز التأكيدي ومغالطة المقامر وتحيز الوضع الراهن إلى تشويه التحليل السليم.
• إن تعزيز سيكولوجية التداول الخاصة بك يعني بناء الوعي الذاتي واتباع الخطة والتعلم من التجربة.
• غالبا ما يكون التحكم العاطفي والاتساق أكثر أهمية من تنبؤات السوق.
• يمكن أن يساعدك الاحتفاظ بدفتر يوميات تداول في تحديد الأنماط العاطفية واتخاذ قرارات أكثر استنارة وقياسا بمرور الوقت.